2月29日,阿根廷與由美國對沖基金經理 Paul Singer 代表的4個主要債權人,就阿根廷債券違約問題達成原則性和解。若相關協議能順利獲得阿根廷國會通過,則纏繞該國近15年的主要債務爭拗將可解決,阿根廷亦將可以重返國際市場進行融資,充實疲憊的中央銀行儲備。
很高興能與阿根廷達成協議。希望已經完成的談判能夠為其他原告的訴訟掃清道路,也得到令人滿意的結果。
據和解協議,阿根廷同意向 Singer 等主要債權人支付約46.5億美元,其中約44億美元用作償還債項,金額相當於紐約法院裁定的共59億美元應付債務金額的約75%;其餘約2.35億美元則用作支付訴訟費用。阿根廷財政部長蓋伊(Alfonso Prat-Gay)指,將不會使用中央銀行儲備,而會發行約150億美元債券,然後以現金清繳這筆費用。
相關協議的簽署期限定於今年4月14日,但協議能否正式達成,仍要先通過阿根廷國會的幾重關卡。在這份協議在國會付諸表決前,阿根廷總統馬克里(Mauricio Macri)還要先成功遊說國會通過修改2項法例。
首先,自2001年阿根廷陷入債務違約後,阿根廷政府已先後與93%的債權人達成債務重組協議,最高折價達70%;而到了2005年,阿根廷通過門栓法(the Lock Law),規定不得對其他「釘子戶」債權人(holdouts)支付比上述93%債權人更高的資金。
此外,在2014年,時任總統克里絲蒂娜(Cristina Fernández de Kirchner)又推動主權償債法案(Sovereign Payment Law)通過,阻止阿根廷在本國以外的金融體制支付款項。
由於馬克里政府在阿根廷國會參、眾兩院均沒有佔到絕大多數優勢,他將需要尋求其他黨派合作,才能通過修訂2項法例。
屬中間偏右的馬克里是阿根廷首富法蘭高・馬克里(Franco Macri)的兒子,於去年12月10日才宣誓就任阿根廷總統,接替任內推行左翼經濟措施的前總統克里絲蒂娜,阿根廷政局也因此被形容為「往右轉」。
克里絲蒂娜的丈夫是前任阿根廷總統基什內爾(Néstor Carlos Kirchner)。她自2007年上台後,便繼承基什內爾的「貝隆主義」經濟政策,反對與「釘子戶」債權人妥協,甚至將他們形容為食腐肉為生的禿鷲、「金融恐怖分子」。蓋伊29日宣布和解協議時就指,前政府與債權人之間的衝突,使負債額從60億美元本金增加到200億美元。
受近年國際金融危機影響,阿根廷貿易收支持續惡化,外匯儲備鋭減,阿根廷貨幣比索的貶值壓力隨之加大。在債務違約官司纏繞之下,阿根廷被禁止發行外債以從國際市場融資,導致經濟調整的空間受嚴重製約。分析指,馬克里若能成功達成今次和解協議,將兑現其競選時所承諾的經濟改革,大大增加政治籌碼。